BCR Publishing
We are the leading provider of news, market intelligence, events and training for the global receivables finance industry.
Working with industry leading organisations, experts, governments and universities, BCR Publications delivers expertise in factoring, receivables and supply chain finance to a global audience.
BCR has long been a beacon of innovation and excellence in the realm of receivables finance, playing an instrumental role in shaping the industry’s international landscape. Through its comprehensive conferences, insightful publications, and thought leadership, BCR has facilitated crucial dialogues and connections among industry professionals, driving forward the development of receivables finance globally.
Follow BCR Publishing
Free passes
For corporate treasurer roles/functions!
TIS (Treasury Intelligence Solutions) at the DACT Treasury Fair
| 22-11-2017 | treasuryXL | TIS Treasury Intelligence Solutions |
Company Profile
TIS is the leading cloud platform for managing corporate payments, liquidity and banking relationships worldwide. The company delivers SMART PAYMENTS to help customers make BETTER DECISIONS. TIS enable companies to make more efficient, more secure and more cost-effective payment transactions. In addition, TIS enables customers to make better decisions when analysing financial and operational performance based on real-time payment flows. All mission-critical processes related to payment transactions are integrated into a multibank-capable, audit-proof cloud platform. This is a single point of contact for enterprise customers when managing and analysing their payment flows across the organisation. TIS take care of managing various payment formats, communication channels with banks, and ERP-agnostic integration. Offered as Software as a Service (SaaS), the ISO certified TIS solutions are quickly up and running without the complexity and cost of a long IT project.
If you are at the Treasury Fair, please take your time to visit their stand and mention treasuryXL.
Last week TIS raised $12 million in additional financing from international VC firm 83North. Read more on their website
This is TIS’s own announcement on their website announcing their participation.
We wish TIS success at the DACT Treasury Fair!!
If you want to find out more about TIS and their services and products please refer to their company profile on treasuryXL.
Het Treasury statuut als beheersinstrument voor woningcorporaties
| 21-11-2017 | Roger Boxman |
Het onderstaande korte artikel gaat in op de eisen van het Treasury statuut. In een Treasury statuut wordt aangegeven wat het doel van de Treasuryfunctie is van de organisatie en in welke producten mag worden belegd en op welke wijze op hoofdlijnen gelden worden aangetrokken. Na het Vestia debacle, waarbij derivaten speculatief werden ingezet, heeft de overheid de wetgeving aangescherpt voor woningcorporaties. Een van de eisen is dat woningcorporaties verplicht een Treasury statuut moeten opstellen.
Treasury Commissie
De Woningwet 2015 verplicht om woningcorporaties een Treasury statuut op te stellen. In de sociale woningsector zijn de circa 2,4 miljoen sociale huurwoningen gefinancierd met € 88 miljard. Het Treasurystatuut geeft aan wat de lange termijn richtlijnen zijn met betrekking tot de treasuryfunctie en wordt mimimaal om de drie jaar geactualiseerd. Er wordt een Treasury commissie ingesteld als adviesorgaan van het bestuur. . Hier kunnen externe partijen van deel uit maken mits deze onafhankelijk zijn. De Treasurycommissie adviseert het bestuur gevraagd en ongevraagd over de uit te voeren transacties en overige treasuryvraagstukken. Het bestuur neemt deel aan de Treasurycommissie in de hoedanigheid van toehoorder.
Treasury jaarplan
Het treasuryjaarplan wordt afzonderlijk opgesteld en is een onderdeel van de (meerjaren)begroting. Dit plan bevat het beleid, de doelstellingen, het mandaat en de treasury taken voor het komende jaar, waarbij rekening wordt gehouden met het in het Treasury Statuut geformuleerde beleidskader en een risico beheersingsparagraaf. In het treasuryjaarplan worden o.a. de volgende zaken vastgelegd: liquiditeitsplanning, bestaande renterisico en de uit te voeren treasury activiteiten.
Risicomanagement
De belangrijkste risico’s die gemanaged worden zijn het beschikbaarheidsrisico, liquiditeitsrisico en renterisico en in mindere mate het tegenpartijrisico. Het Treasurystatuut bevat bepalingen over uitgezette gelden per tegenpartij met limieten. Veelal wordt voor het renterisico een maximum van 15% van de leningen aangegeven waarover een renteherziening worden toegepast.
Samenvatting
Bovenstaande is een summiere opsomming van alle eisen die aan een Treasury statuut bij een woningcorporatie gesteld worden. De wetgever heeft een model Treasurystatuut dat tientallen pagina’s beslaat. Belangrijk is te beseffen dat er beperkingen aan de Treasuryfunctie worden gesteld en dat er formeel een mandaat is vastgesteld waarbinnen de Treasurer dient te opereren en zich te verantwoorden.
Senior Advisor Internal Control
Treasury Services at the DACT Treasury Fair
| 20-11-2017 | treasuryXL | Treasury Services |
Company Profile
Treasury Services structurally improves the bottom line of its clients by cutting their costs and by improving their efficiency in finance. We create a competitive advantage for our clients by implementing innovative solutions. Treasury Services offers Treasury Consultancy & Advice, Treasury Management Software, Treasury Training & Education and Financial Engineering Solutions. With these building blocks we can create complete solutions in Treasury Management, Cash Management, Risk Management, Corporate Finance and Treasury Control. Treasury Services has an international portfolio of corporates, financial institutions and non-profit organisations as clients.
Treasury Services recently strengthened its FX Risk Management Advisory services by entering into a partnership with Rob Beemster of Barcelona Currency Experts. (See Press release). Rob will also be present personally during the DACT Treasury Fair.
For the DACT Treasury Fair we have developed an FX Quick Scan which gives interested companies an immediate insight into their FX situation. As a result of this “few minutes” survey, companies can decide to make an appointment with Treasury Services for a more in-depth discussion / analysis of the FX situation of their company. Read more on their website.
If you are at the Treasury Fair, please take your time to visit their stand and mention treasuryXL.
We wish Treasury Services success at the DACT Treasury Fair!!
If you want to find out more about Treasury Services and their services and products please refer to their company profile on treasuryXL.