BCR Publishing
We are the leading provider of news, market intelligence, events and training for the global receivables finance industry.
Working with industry leading organisations, experts, governments and universities, BCR Publications delivers expertise in factoring, receivables and supply chain finance to a global audience.
BCR has long been a beacon of innovation and excellence in the realm of receivables finance, playing an instrumental role in shaping the industry’s international landscape. Through its comprehensive conferences, insightful publications, and thought leadership, BCR has facilitated crucial dialogues and connections among industry professionals, driving forward the development of receivables finance globally.
Follow BCR Publishing
Free passes
For corporate treasurer roles/functions!
Autorisaties en bevoegdheden vastleggen – ook noodzakelijk voor het MKB
| 5-5-2017| Jan Doosje |
Helmi van Bergen van Juridiqua heeft onlangs een interessant artikel gepubliceerd over autorisaties en procedures rondom autorisaties. Vorig jaar heb ik een artikel voor TreasuryXL geschreven betreffende autorisaties en procedures met betrekking tot cash en treasury management. Ik zie het artikel van Helmi van Bergen in het verlengde hiervan.
“Bureaucratische” regels
Het is mij bekend dat veel bedrijven in het MKB wars zijn van al teveel bureaucratische regels. Echter, als deze “bureaucratische” regels (lees: autorisaties) helder en kernachtig zijn geformuleerd, geformaliseerd en ook gecommuniceerd zijn levert dit ook (of wellicht vooral ook) in het MKB veel rust in de bedrijfsvoering op.
Door een goede implementatie in de (financiële en logistieke) systemen hoeft het werken met autorisaties overigens ook niet te leiden tot een uitbreiding van indirecte kosten het is eerder te verwachten dat er efficiënter gewerkt kan worden (minder discussies en minder onduidelijkheden). Het argument van hogere kosten kan m.i. gemakkelijk weerlegd worden en is dus geen excuus om procedures en autorisaties niet vast te leggen.
Autorisaties
Zowel eigenaren/directie als de medewerkers kunnen veel winnen bij het invoeren van autorisaties en een autorisatietabel. Geen discussies of onzekerheden bij de medewerkers of iets al dan niet mag of voor welk bedrag er (bijvoorbeeld ) een verplichting aangegaan mag worden. Het is uiteraard aan de ondernemer zelf om te bepalen in hoeverre hij zijn staf- of lijnorganisatie het vertrouwen wil geven om zaken zelfstandig op te pakken, uiteraard ook afgezet tegen zijn ‘risk appetite’ en financiële draagkracht. Voor veel werknemers zal het een verrijking van hun werkzaamheden betekenen, de organisatie spreekt (impliciet) vertrouwen uit en dat werkt veelal enorm motiverend.
Voorwaarde is wel dat er voldoende waarborgen in de procedure zijn opgenomen waaruit blijk dat functionarissen hun bevoegdheden niet te buiten zijn gegaan en dat er, naast beloning, ook “straf” gegeven kan worden als bevoegdheden worden overschreden.
Vanuit oogpunt van certificering helpt het ook als procedures formeel worden vastgelegd en ook blijkt dat er navolging aan wordt gegeven alsmede controle op bestaat. De organisatie heeft meer grip op het proces en heeft meer zekerheid dat doelstellingen op de juiste manier worden behaald.
Ook de accountant zal over het algemeen blij worden van een juist ingevoerde procedure en autorisatietabel. Dit geeft een goed beeld over de mate van professionaliteit van de organisatie.
Conclusie
In aanvulling op het artikel van Helmi van Bergen concludeer ik het volgende:
Het vaststellen van procedures en vastleggen van autorisaties is ook voor het MKB erg belangrijk vanwege de volgende redenen :
Vraag die nog beantwoord dient te worden in welke mate de vastgestelde autorisaties ook in het Handelsregister vastgelegd dienen te worden.
Ik hoop middels deze blog extra input gegeven te hebben aan het artikel van Helmi van Bergen.
Jan Doosje
Owner of Fimterim Advies & Consultancy
Meer artikelen van deze auteur:
Basisprincipes van interne beheersing op het gebied van treasury – Deel I
Basisprincipes van interne beheersing op het gebied van treasury – Deel II
The end of the Euro as we know it – when the party ends?
| 4-5-2017 | Lionel Pavey |
The papers are full of stories about the level of Government debt within the Eurozone (Italy has a debt to GDP ratio of more than 130%), probable new bailouts for Greece, lack of suitable bonds to purchase for Quantitive Easing, Brexit, the rise of populist rightwing politics etc. Well at least we have all the bad news out in the open – don’t we?
Target 2
A new problem has arisen that was partly accelerated by QE – namely the outstanding national balances within Target 2. This is the “Trans European Automated Real-time Settlement Express Transfer System” foe the Eurozone. The key word is “Settlement” as I shall explain.
When a financial transaction is agreed 2 actions have to happen – clearing and settlement. Clearing entails all the actions that must be undertaken up to settlement, such as delivery of bonds, securities or shares. Settlement means the exchange (transfer) of money for goods or bonds etc.
When a party in Italy buys goods from the Netherlands, they instruct their bank to debit their account and credit the account of the seller. This is a cross-border transaction. But, within the Eurozone monetary settlement does immediately take place between banks. The Italian bank will have its balance reduced at the Banca D’Italia and the Dutch bank will have its balance credited at de Nederlandsche Bank. However, the balance is not settled between the 2 central banks – a new claim is shown on their books.
At the end of 2016, according to the Euro statistics website Italy has a negative Target 2 balance of EUR 420 billion with other countries in the Eurozone. This amount has been accumulated over the years since 1999 and now represents more than 25% of GDP. This is on top of the Italian Government debt of 130% of GDP. If a country were to leave the Eurozone they would be liable to immediately settle their Target 2 balances – something that is not realistic. Under the current agreement the other countries within the Eurozone would be liable to cover the debt. Target 2 balances do not have to be settled as countries would never default appears to be the thinking.
At the other end of the scale, Germany has an outstanding claim on other Eurozone countries of EUR 830 billion. At the moment these amounts are shown at full face value in the books – it would appear that politically, no one wants to acknowledge that the claims can not be settled in full under the current constraints within the Eurozone. If the Eurozone are 100% committed to supporting the Euro and, the balances are not going to be settled within the foreseeable future then, eventually, something will have to break.
Emperor with no clothes
Confession time – I am English (and proud of it). If I had been able to vote in last year’s referendum in the UK, then I would also have voted for Brexit. This does not make me anti-European; rather the reality of the Eurozone is very much like the fable of the Emperor with no clothes. Everyone sees it, but no one will say it. Perhaps, a solution can be found that does not mean debt forgiveness, writedowns, defaults or exits, but common sense would imply that this is wishful thinking.
When I was a young boy at Grammar School I had to learn some poetry for my English Literature exam – it included D.H. Lawrence. As a wild youth I could cope with Shakespeare, had a hard time with Chaucer, but fell in love with a poem by Lawrence entitled “A Sane Revolution”. He told us to make a revolution for fun and not in seriousness. Also I knew the poem as it was quoted by Mott the Hoople who got me through my teenage years with their music.
The creation of the Euro is a revolution in European history, but could it ever be called sane?
TARGET 2 BALANCES
Source: http://sdw.ecb.europa.eu/reports.do?node=1000004859
GOVERNMENT DEBT
Source: http://www.debtclocks.eu/select-an-eu-member-state.html
Lionel Pavey
Cash Management and Treasury Specialist
1 juli stopt GMU – hoe houdt u uw bedrijfsprocessen op orde?
| 3-5-2017 | Mark van de Griendt | Sponsored content |
Van GMU naar CAMT
Al jarenlang gebruiken klanten van ING GMU als formaat om bankafschriftinformatie in te lezen in hun systemen. Het is noodzakelijk voor een bedrijf om te weten dat als een automatische incasso niet kon worden afgeschreven bij de klant, welke reden dit dan heeft. Aangezien het bedrijf dan weet welke vervolgstappen er richting de klant genomen moeten worden. Dit werd dan in een bestand gezet (GMU formaat) en ingelezen bij het boekhoudingssysteem van het bedrijf. Hierdoor werd er zonder moeite of tijd een overzicht gecreëerd om te kunnen inzien voor het bedrijf. Indien u gebruik maakt van het GMU formaat, heeft het uitfaseren van dit formaat veel gevolgen. De opvolger van GMU is het formaat CAMT 0.53. CAMT is een formaat dat al enige tijd beschikbaar is. Waar GMU een Nederlands en ING-eigen formaat is, is CAMT is een internationaal formaat en biedt dezelfde, zo niet net meer informatie dan GMU. Zo kun je met CAMT de exacte reden inzien van een incasso die niet geïnd is. Aangezien veel huidige systemen om het GMU formaat zijn gebouwd, moet een bedrijf dus een oplossing hebben om ook na het uitfaseren van GMU het de bankrapportage in te kunnen lezen.
Welke oplossingen zijn er?
Gebruikers van het GMU bestandsformaat hebben systemen die om het GMU-formaat heen gebouwd zijn ten behoeve van hun reconciliatie en daarom heeft het verdwijnen van GMU gevolgen voor deze bedrijven. CAMT bevat dezelfde informatie als GMU (platte tekst met codes), maar aangezien het een ander formaat is en dus een andere indeling heeft, kan CAMT (XML-bestand) niet in het huidige systeem van een bedrijf worden ingelezen. De oplossing voor bedrijven is tweeledig. Er kan gekozen worden om het huidige systeem om te laten bouwen door de software leverancier zodat het systeem CAMT kan inlezen of er kan gekozen worden om GMU nadat het uitgefaseerd is door ING alsnog te blijven gebruiken door een GMU-converter aan te schaffen. Deze GMU-converter zet CAMT bestanden om in GMU formaat zodat het huidige business proces van een bedrijf ongestoord verder kan gaan.
Systeem ombouwen van GMU naar CAMT
Om het huidige systeem om te laten zetten zodat het CAMT bestandsformaat ingelezen kan worden, moet de systeem leverancier van het huidige systeem worden ingeschakeld. Deze moet de functie om het nieuwe formaat in te kunnen lezen dan in het systeem ontwikkelen. Afhankelijk van zaken zoals het aantal gebruikers van het systeem, kan dit een complex proces zijn met een lange (ontwikkel) doorlooptijd en relatief hoge kosten. Aangezien deze optie vaak veel tijd kost, is hier meestal ook veel geld mee gemoeid. Het is natuurlijk erg vervelend als u bijvoorbeeld een systeemverandering over 2 jaar heeft ingepland, dat u dit nu dus naar voren moet halen aangezien het GMU formaat dus binnenkort gewoonweg niet meer geleverd wordt. Deze optie kost dus veel tijd en geld en hiernaast heeft het ook nog haast. Gelukkig is er nog een optie, de PowertoPay GMU-converter.
De GMU-converter kan het CAMT formaat overzetten in het GMU formaat. Het is begrijpelijk dat het best lastig is om over te stappen naar een ander formaat als een bedrijf al jaren op dezelfde manier de betalingen verwerkt in het systeem. Daarom is er een oplossing (de GMU-converter) bedacht om veel kosten, tijd en risico’s te besparen voor bedrijven die nog gebruik maken van GMU. PowertoPay biedt deze GMU converter. Dit gaat als volgt in zijn werk: PowertoPay ontvangt het CAMT bestand van ING, wij zetten dit om in GMU en versturen het vervolgens naar uw bedrijf zodat de betalingen op dezelfde manier verder verwerkt kunnen worden. Deze oplossing is super voor bedrijven die gewoon gebruik willen blijven maken van GMU. Maar ook voor bedrijven die wel willen over gaan op CAMT, maar wat meer tijd willen hebben om dit project rustig uit te voeren, is deze GMU-converter een oplossing. De GMU converter is qua kosten veel vriendelijker, aangezien een grote systeemverandering niet alleen geld kost om het te laten maken, maar ook veel geld kost omdat er vaak een project opgezet moet worden om een systeemverandering in de organisatie door te voeren (denk aan: trainingen voor het personeel). Hiernaast kunnen bedrijven vrijwel direct gebruik gaan maken van deze converter, en kan door worden gegaan met het verwerken van het betalingsverkeer zoals u dat al jaren doet.
Conclusie
GMU verdwijnt. Als uw bedrijf werkt met dit bestandsformaat, betekent dit dat u actie moet ondernemen. U kunt ervoor kiezen om het huidige systeem om te laten bouwen zodat u betalingsbestanden in het formaat CAMT kunt ontvangen. Dit is echter een duur en lang proces. U kunt er ook voor kiezen om na de uitfasering nog steeds te werken met GMU, door de GMU-converter van PowertoPay in huis te nemen.
[button url=”https://www.treasuryxl.com/community/experts/mark-van-de-griendt/” text=”View expert profile” size=”small” type=”primary” icon=”” external=”1″]
[separator type=”” size=”” icon=””]